Ключевая ставка — это основная процентная ставка, установленная центральным банком страны, которая влияет на стоимость кредитов и депозитов в экономике. Она служит инструментом денежно-кредитной политики: с её помощью ЦБ регулирует инфляцию, стимулирует или замедляет экономический рост.
Сегодня ключевая ставка 18%.
Вот основные моменты:
-
Что это означает:
-
Когда центральный банк повышает ключевую ставку, кредиты для банков становятся дороже, и, как следствие, кредиты для населения и бизнеса тоже дорожают. Это сдерживает потребительские расходы и инфляцию.
-
Когда ставка понижается, кредиты дешевеют, что стимулирует экономику, рост потребления и инвестиций.
-
-
Кто решает:
-
Решение о размере ключевой ставки принимает Центральный банк страны (например, в России — Банк России).
-
Обычно решение принимает совет директоров или совет управляющих ЦБ, основываясь на экономических показателях: инфляции, росте ВВП, состоянии финансового рынка.
-
-
Влияние на экономику:
-
Влияет на кредиты, депозиты, ипотеку, ставки по облигациям и курс валют.
-
Через эти механизмы ЦБ может замедлять или ускорять экономическую активность.
-
Давай рассмотрим на примере с ипотекой и депозитом, как ключевая ставка влияет на обычного человека.
1. Ипотека (кредит на жильё)
-
Допустим, банк даёт ипотеку под ставку, привязанную к ключевой ставке.
-
Пример:
-
Ключевая ставка ЦБ = 10%
-
Банк берёт “премию” 3% и даёт ипотеку под 13% годовых.
-
Если ЦБ повышает ключевую ставку до 12%, банк тоже поднимает ипотечную ставку: 12% + 3% = 15% годовых.
-
Для заёмщика это значит: платеж по ипотеке увеличился, кредит стал дороже.
-
Цель ЦБ: замедлить рост цен, снизить спрос на жильё, “остудить” экономику.
Если ЦБ понижает ставку до 8%, ипотека станет дешевле: 8% + 3% = 11% годовых, что стимулирует людей брать кредиты и покупать жильё.
2. Депозиты (сбережения в банке)
-
Банк платит по депозитам примерно столько, сколько ЦБ предлагает за свои инструменты.
-
Если ключевая ставка высокая → банки платят больше на депозиты, чтобы привлечь деньги.
-
Если ставка низкая → доход по депозитам падает.
Пример:
-
Ключевая ставка = 10% → банк даёт по депозиту 8–9%
-
Ключевая ставка = 6% → банк даёт по депозиту 4–5%
То есть сбережения “работают” лучше при высокой ставке, а при низкой — доход меньше.
Вывод:
-
Ключевая ставка влияет на стоимость кредитов и доходность вкладов.
-
Через эти механизмы ЦБ регулирует экономику: высокие ставки → меньше кредитов и меньше инфляции, низкие ставки → стимулируется экономика.